世界指数
投資信託を調べていると、
「全世界株式」
「世界株式」
「MSCI ACWI」
「MSCI World」
「FTSE Global All Cap」
こういった言葉を見かけることがあります。
でも、名前だけ見ても、違いはわかりにくいと思います。
「世界に投資するってどういうこと？」
「全世界と先進国は何が違うの？」
「世界指数なら安心なの？」
「世界中に分散すれば損をしないの？」
そう感じる方も多いはずです。
世界指数とは、世界中の株式市場の動きをまとめて見るための目安です。
ただし、世界指数といっても、すべての国・すべての会社に均等に投資するわけではありません。
どの国を含むのか、どの規模の会社を含むのか、先進国だけなのか、新興国も含むのかによって中身は変わります。
この記事では、世界指数の基本をわかりやすく整理します。
投資信託を選ぶ前に、世界指数の意味を知っておくと、商品名だけに振り回されにくくなります。
世界指数とは？
世界指数とは、世界中の株式市場の動きをまとめて表す指数です。
指数とは、簡単に言うと、
市場の動きを数字で表したもの
です。
たとえば、日本の株式市場を表す指数には日経平均株価やTOPIXがあります。
アメリカの代表的な指数にはS&P500やNYダウがあります。
それと同じように、世界全体の株式市場の動きを見るための指数が、世界指数です。
指数のイメージ
日経平均株価：日本株の一部の動きを見る目安
S&P500：アメリカの大型株の動きを見る目安
世界指数：世界の株式市場全体の動きを見る目安
指数は、経済の体温計のようなものです。
体温計を見ると、体の状態をある程度確認できます。
同じように、指数を見ると、その市場が全体として上がっているのか、下がっているのかを確認できます。
ただし、指数は未来を予言するものではありません。
指数は、あくまで市場の動きを見るための目安です。
指数が上がっているから必ず儲かる、下がっているから必ず危険、という単純なものではありません。
世界指数で見る「世界」とは？
世界指数と聞くと、世界中のすべての国、すべての会社に投資しているように感じるかもしれません。
しかし、実際には指数ごとに対象が違います。
世界指数には、主に次のような考え方があります。
| 分類 | 対象のイメージ | 特徴 |
|---|---|---|
| 全世界株式 | 先進国と新興国を含む | 世界全体に広く分散しやすい |
| 先進国株式 | アメリカ・日本・欧州などの先進国中心 | 新興国を含まないことが多い |
| 新興国株式 | インド・中国・台湾・ブラジルなどの新興国中心 | 成長期待はあるが値動きも大きくなりやすい |
| 大型株中心 | 規模の大きい会社が中心 | 比較的知名度の高い企業が入りやすい |
| 大型・中型・小型株 | 大きい会社から小さい会社まで含む | より広い範囲の企業に分散しやすい |
つまり、世界指数といっても、すべて同じではありません。
商品名に「世界」と書かれていても、実際には先進国だけの指数に連動している場合もあります。
逆に、先進国と新興国を含む、より広い世界指数もあります。
世界指数を見る時は、まず対象範囲を確認することが大切です。
先進国だけなのか。
新興国も含むのか。
大型株だけなのか。
中型株や小型株も含むのか。
この違いで、投資先の中身は大きく変わります。
代表的な世界指数
世界指数には、いくつか代表的なものがあります。
ここでは、初心者が知っておきたい代表例を整理します。
| 指数名 | 対象のイメージ | 特徴 |
|---|---|---|
| MSCI ACWI | 先進国＋新興国の大型・中型株 | 全世界株式の代表的な指数の一つ |
| MSCI World | 先進国の大型・中型株 | 名前にWorldとあるが、新興国は含まれない |
| FTSE Global All Cap | 先進国＋新興国の大型・中型・小型株 | より広い企業規模を対象にしやすい |
| S&P Global BMI | 先進国＋新興国の幅広い株式 | 世界の株式市場を広く見るための指数シリーズ |
| MSCI Emerging Markets | 新興国の大型・中型株 | 新興国株式の代表的な指数の一つ |
ここで大切なのは、名前だけで判断しないことです。
たとえば、MSCI Worldは「World」という名前ですが、対象は先進国です。
新興国は含まれていません。
一方、MSCI ACWIは、先進国と新興国の両方を含む全世界株式の代表的な指数です。
「世界」と書いてあるから、必ず全世界とは限りません。
世界指数を見る時は、名前よりも中身を見ることが大切です。
どの国が入っているのか、どの規模の会社が入っているのかを確認しましょう。
MSCI ACWIとは？
MSCI ACWIは、全世界株式の代表的な指数の一つです。
ACWIは、All Country World Indexの略です。
先進国と新興国の大型株・中型株を対象にしており、世界全体の株式市場を広く見るために使われます。
MSCI ACWIのイメージ
先進国を含む
新興国を含む
大型株・中型株が中心
全世界株式の動きを見る代表的な指数
MSCI ACWIは、世界全体に分散した投資を考える時によく使われる指数です。
ただし、全世界といっても、すべての国やすべての会社が均等に入っているわけではありません。
基本的には時価総額が大きい企業や市場の影響が大きくなりやすい仕組みです。
そのため、時期によって国や業種の比率は変わります。
MSCI Worldとは？
MSCI Worldは、名前にWorldと入っていますが、先進国株式を対象とする指数です。
アメリカ、日本、ヨーロッパなどの先進国の大型株・中型株が中心です。
MSCI Worldのイメージ
先進国が中心
新興国は含まれない
大型株・中型株が中心
先進国株式の動きを見る代表的な指数
ここは、初心者が間違えやすいポイントです。
MSCI Worldという名前を見ると、世界中すべてを対象にしているように感じるかもしれません。
しかし、実際には新興国は含まれていません。
MSCI Worldは、全世界ではなく「先進国中心」の指数です。
新興国も含めて世界全体に投資したい場合は、MSCI ACWIなど、先進国と新興国を含む指数かどうかを確認する必要があります。
FTSE Global All Capとは？
FTSE Global All Capは、先進国と新興国の株式を幅広く対象とする世界指数の一つです。
特徴は、大型株・中型株だけでなく、小型株も含めた広い範囲を対象にしやすいことです。
FTSE Global All Capのイメージ
先進国を含む
新興国を含む
大型株・中型株・小型株を含む
より広い企業規模に分散しやすい
大型企業だけでなく、中小型の企業も含めて世界全体を見たい場合、このような指数が使われることがあります。
ただし、幅広く分散しているからといって、リスクがなくなるわけではありません。
世界の株式市場全体が下がる時には、世界指数も下がる可能性があります。
S&P Global BMIとは？
S&P Global BMIは、世界の株式市場を広く対象とする指数シリーズです。
BMIは、Broad Market Indexの略です。
先進国と新興国の多くの株式を対象にしており、世界の投資可能な株式市場を広く見るための指数として使われます。
S&P Global BMIのイメージ
先進国を含む
新興国を含む
多くの株式を対象にする
世界の株式市場を広く見るための指数シリーズ
世界指数には、MSCI系、FTSE系、S&P系など複数の指数があります。
それぞれ算出方法や対象範囲が違うため、同じ「世界株式」でも中身が完全に同じとは限りません。
新興国指数とは？
世界指数を理解する上で、新興国指数も知っておくと役に立ちます。
代表的なものに、MSCI Emerging Marketsがあります。
これは、新興国の大型株・中型株を対象とする指数です。
新興国指数のイメージ
新興国の株式市場を見る指数
成長期待がある
値動きが大きくなりやすい
政治・通貨・経済環境の影響を受けやすい
新興国には、将来の成長が期待される国もあります。
一方で、先進国に比べて政治・通貨・制度・景気の影響を受けやすい場合もあります。
そのため、新興国への投資は、成長期待と値動きの大きさをセットで考える必要があります。
新興国は、成長期待だけで判断しないことが大切です。
大きく伸びる可能性がある一方で、大きく下がる可能性もあります。
自分がその値動きに耐えられるかを考える必要があります。
世界指数に投資するメリット
世界指数に連動する投資信託を使うと、世界中の株式市場に広く分散しやすくなります。
一つの国や一つの会社に集中しすぎないことは、資産形成を考える上で大切です。
| メリット | 内容 |
|---|---|
| 世界に分散しやすい | 一つの国だけでなく、複数の国や地域に分散できる |
| 個別企業を選ぶ負担が少ない | 一社ずつ企業を選ばなくても、市場全体に投資する考え方ができる |
| 長期投資と相性がよい | 世界経済や企業成長に長期で乗っていく考え方ができる |
| 初心者でも考えやすい | 短期で銘柄を当てにいくよりも、仕組みを理解しやすい |
世界指数の大きな魅力は、広く分散できることです。
一つの国だけに投資すると、その国の景気や政治、為替、企業業績に大きく影響を受けます。
しかし、世界全体に分散することで、一つの国に偏るリスクを抑えやすくなります。
世界指数は、相場を読むのではなく、世界全体の成長に広く乗る考え方です。
短期で勝ち負けを当てにいくのではなく、長期で市場全体の成長を見ていく考え方に近いです。
世界指数の注意点
世界指数は便利な考え方ですが、注意点もあります。
世界に分散しているからといって、損をしないわけではありません。
| 注意点 | 内容 |
|---|---|
| 元本保証ではない | 世界指数に連動する投資信託でも、値下がりする可能性がある |
| 世界全体が下がることもある | 金融危機や景気後退時には、世界の株式市場全体が下がることがある |
| 国の比率に偏りが出る | 時価総額の大きい国や企業の影響が大きくなりやすい |
| 為替の影響を受ける | 海外資産に投資する場合、円高・円安の影響を受ける |
| 指数ごとに中身が違う | 同じ世界指数でも、対象国や企業規模が違う |
特に大切なのは、世界に分散しても、株式市場全体が下がる時には下がるということです。
世界指数はリスクを消すものではありません。
リスクを分散するための考え方です。
世界指数だから安全、という考え方は危険です。
世界に分散していても、短期では大きく下がることがあります。
だからこそ、長期で考えること、無理のない金額で続けることが大切です。
世界指数を見る時のチェックポイント
世界指数を使った投資信託を見る時は、商品名だけで判断しないことが大切です。
次のポイントを確認しましょう。
世界指数を見る時の確認ポイント
先進国だけなのか、新興国も含むのか
大型株だけなのか、中型株や小型株も含むのか
どの国の比率が高いのか
どの業種の比率が高いのか
為替の影響を受けるのか
手数料はどれくらいか
自分の目的に合っているか
世界指数そのものを理解することも大切ですが、実際に選ぶ時は投資信託の中身も確認する必要があります。
同じように見える商品でも、連動する指数や手数料、投資対象が違う場合があります。
人気があるから。
ランキング上位だから。
誰かがすすめていたから。
それだけで選ぶのではなく、自分の目的に合っているかを確認することが大切です。
世界指数は「答え」ではなく「地図」です
世界指数は、投資を考える上でとても役に立つ目安です。
しかし、世界指数を知っただけで、自分に合う投資が決まるわけではありません。
世界指数は、答えではなく地図のようなものです。
世界指数は、投資先を考えるための地図です。
どの地域に投資するのか。
どのくらい分散するのか。
どのリスクを受け入れるのか。
それを考えるための目安になります。
地図があっても、目的地が決まっていなければ進む方向は決まりません。
投資も同じです。
何のためにお金を増やしたいのか。
いつまでに必要なのか。
どれくらいの値下がりなら耐えられるのか。
毎月いくらなら無理なく続けられるのか。
この目的設定があって、はじめて世界指数をどう使うかが見えてきます。
初心者が世界指数で失敗しないために
世界指数を使う時に大切なのは、短期の値動きだけで判断しないことです。
世界指数に連動する投資信託でも、短期では下がることがあります。
その時に、基本を知らないまま始めていると、不安になってやめたくなるかもしれません。
そして、下がったところで売ってしまうと、損を確定させてしまうことがあります。
読者の方には、そんな風になってほしくありません。
世界指数は、短期で一気に増やすためのものではありません。
長期で考え、分散し、無理のない金額で続けることで意味を持つ選択肢です。
世界に分散することは大切です。
でも、それ以上に大切なのは、自分の生活を守りながら続けられることです。
未来のために投資を始めても、今の生活が苦しくなるなら、順番を見直した方がいい場合もあります。
未来も大切です。
でも、一番大切なのは今です。
今の生活を守りながら、無理のない形で未来の準備をする。
これが、資産形成でとても大切な考え方です。
まとめ
- 世界指数とは、世界の株式市場の動きを見るための目安
- 指数は経済の体温計のようなもの
- 世界指数には、先進国中心・全世界・新興国中心などの違いがある
- MSCI ACWIは、先進国と新興国を含む代表的な全世界株式指数
- MSCI Worldは、名前にWorldとあるが先進国株式の指数
- FTSE Global All Capは、大型株・中型株・小型株まで幅広く対象にしやすい指数
- S&P Global BMIは、世界の株式市場を広く見るための指数シリーズ
- 世界指数でも元本保証ではない
- 世界に分散しても、世界全体が下がる時は値下がりする
- 世界指数は答えではなく、投資先を考えるための地図
- 大切なのは、商品名ではなく、自分の目的に合っているかを確認すること
世界指数を知ることは、投資信託を理解する上でとても大切です。
ただし、世界指数を知っただけで、自分に合う投資が決まるわけではありません。
どの指数に連動する商品なのか。
先進国だけなのか、新興国も含むのか。
大型株だけなのか、小型株も含むのか。
為替の影響を受けるのか。
自分の目的に合っているのか。
こうした点を確認することが大切です。
世界指数は、投資を考えるための地図です。
でも、どこへ向かうかを決めるのは、あなた自身の目的です。
世界指数を見ても、自分に合うか迷う方へ
世界指数の仕組みは、文章である程度お伝えできます。
でも、あなたに合っているかどうかは、状況を聞かないと判断できません。
毎月いくらなら無理がないのか。
どのくらいの期間続けられるのか。
下がった時に不安にならない設計になっているのか。
そもそも、今のあなたに投資信託が本当に必要なのか。
ここを一緒に整理することが大切です。
未来のために投資を考えることは大切です。
でも、未来のために今の生活が苦しくなるなら、順番を見直した方がいい場合もあります。
資産形成は、未来のためだけにあるものではありません。
今の安心を守りながら、未来の不安を少しずつ減らしていくためのものです。
無料相談では、一般的な話はもちろん、必要であれば本音でお話しします。
世界指数を使った投資信託を考える前に、目的を整理した方がいいのか。
保険や家計の見直しを先にした方がいいのか。
生活防衛資金を作る方が先なのか。
毎月いくらなら無理なく続けられるのか。
今のあなたに合った順番を、一緒に確認していきましょう。
※無料相談では、一般的な資産形成の考え方や目的整理を行います。特定の金融商品や個別の運用先について、断定的な助言を行うものではありません。
参照元・確認サイト
本記事は、世界指数についてできるだけ正確にお伝えするため、以下の情報を参考にしています。
- MSCI｜MSCI ACWI Index
- MSCI｜MSCI World Index
- MSCI｜MSCI Emerging Markets Index
- FTSE Russell｜FTSE Global Equity Index Series
- S&P Dow Jones Indices｜S&P Global BMI
※指数の構成国・構成銘柄・比率・算出方法は変更される可能性があります。最新情報は各指数提供会社・各金融機関の公式情報をご確認ください。
※本記事は一般的な情報提供を目的としたものであり、特定の商品・金融機関・投資行動を推奨するものではありません。投資には元本割れのリスクがあります。最終的な判断は、ご自身の目的・家計状況・リスク許容度を確認した上で行ってください。
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